Криптовалюта — это цифровая валюта, которая создается и управляется с помощью передовых методов шифрования, известных как криптография. Криптовалюта превратилась из академической концепции в (виртуальную) реальность с созданием биткоина в 2009 году. Хотя биткоин привлекал все больше последователей в последующие годы, он привлек значительное внимание инвесторов и средств массовой информации в апреле 2013 года, когда достиг рекордной отметки в 266 долларов за монету. Рыночная стоимость биткоина на пике была около 20 тысяч долларов, но вскоре после этого резкое падение вызвало бурные споры о будущем криптовалют в целом и биткоина в частности. Итак, будут ли эти альтернативные валюты в конечном итоге вытеснять обычные валюты и смогут ли стать когда-нибудь такими же повсеместными, как доллары и евро? Или криптовалюты — это мимолетная причуда, которая скоро исчезнет? В данной статье мы разберем будущее криптовалют, рассмотрим их перспективы как на ближайшие периоды, так и на более длительные сроки.
Некоторые экономические аналитики прогнозируют большие изменения в криптовалюте по мере поступления институциональных денег на рынок. Некоторые предсказывают, что все, что нужно криптовалюте, — это проверенный биржевой фонд (ETF). ETF определенно упростит людям инвестирование в биткоины, но все же должен быть спрос на желание инвестировать в криптовалюту, которая не может генерироваться автоматически с помощью фонда.
Поскольку криптовалюта существует исключительно в цифровом пространстве, она находится за пределами сферы деятельности банков или казначейства. Следствием этого является то, что новые валюты легко создавать, и это привело к ситуации, когда текущее количество этих валют оценивается более чем в 2000 единиц. Это расширение криптосектора вызвало много шума, но маловероятно, что все эти валюты останутся жизнеспособными. Выживут наиболее хорошо зарекомендовавшие себя и известные валюты, такие как Биткоин, Эфириум, Лайткоин и Рипл, причем первая из них на данный момент остается самой успешной. Из 8% людей в США, которые инвестировали в криптовалюты, 5,15% выбрали именно биткоин. Учитывая степень, в которой уверенность рынка влияет на цены в криптовалютной торговле, количество людей, инвестирующих в нее, поддерживает цену биткоина на достаточно высоком уровне.
Особенности Биткоина
Биткоин — это децентрализованная валюта, которая использует одноранговую технологию, которая позволяет сети выполнять все функции, такие как выпуск валюты, обработка транзакций и проверка, могут выполняться коллективно всей системой. Хотя децентрализация делает биткоин свободным от правительственных манипуляций или вмешательства, обратной стороной является отсутствие центрального органа, который мог бы обеспечить бесперебойную работу или поддержать ценность главной криптовалюты. Биткоины создаются в цифровом виде посредством процесса «майнинга», который требует мощных компьютеров для решения сложных алгоритмов и вычислений. В настоящее время они создаются из расчета 12,5 монет каждые 10 минут и будут ограничены 21 миллионом, уровень, который, как ожидается, будет достигнут в 2140 году.
Эти характеристики делают биткоин принципиально отличным от фиатной валюты, которая пользуется полным доверием своего правительства. Эмиссия фиатной валюты — это высокоцентрализованная деятельность, контролируемая центральным банком страны. Хотя банк регулирует количество выпущенной валюты в соответствии с целями своей денежно-кредитной политики, теоретически не существует верхнего предела для суммы такой эмиссии. Кроме того, депозиты в местной валюте обычно страхуются государственным органом от банкротства банков. Биткоин, с другой стороны, не имеет таких механизмов поддержки. Его стоимость полностью зависит от того, сколько инвесторы готовы платить за него в определенный момент времени. Кроме того, особенность блокчейна такова, что если транзакция уже совершена, то ее невозможно будет вернуть назад и средства навсегда уйдут от вас, если конечно получатель не согласится вернуть их.
Основные преимущества биткоина в виде децентрализации и анонимности транзакций также сделали его излюбленной валютой для множества незаконных действий, включая отмывание денег, торговлю наркотиками, контрабанду и закупку оружия. Это привлекло внимание влиятельных регулирующих и других государственных органов, таких как сеть по борьбе с финансовыми преступлениями (FinCEN), SEC и даже ФБР и Министерство внутренней безопасности (DHS). В марте 2013 года FinCEN издало правила, которые определяли обмен виртуальных валют и администраторов как предприятия, предоставляющие денежные услуги, в результате чего они подпадали под действие государственного регулирования. В мае того же года DHS заблокировало счет Mt.Gox — крупнейшая биткоин-биржа, которая была основана в Wells Fargo, утверждая, что она нарушила законы о борьбе с отмыванием денег. А в августе Департамент финансовых услуг Нью-Йорка направил повестки в суд 22 развивающимся платежным компаниям, многие из которых обслуживали транзакции, проводимые в биткоинах, спрашивая об их мерах по предотвращению отмывания денег и обеспечению защиты потребителей.
Взгляд в будущее
Некоторые из ограничений, с которыми в настоящее время сталкиваются криптовалюты, например, тот факт, что цифровая информация может быть стерта из-за сбоя компьютера или что виртуальное хранилище может быть разграблено хакером, можно со временем преодолеть с помощью технического прогресса. Что будет труднее преодолеть, так это основной парадокс, сбивающий с толку все основные фундаментальные принципы криптовалюты: чем популярнее они становятся, тем больше контроля и государственного контроля они могут привлечь, что разрушает фундаментальную предпосылку их существования.
Хотя количество продавцов, принимающих криптовалюту, неуклонно растет, они по-прежнему остаются в меньшинстве. Чтобы криптовалюты стали более широко использоваться, они должны сначала получить широкое признание среди потребителей. Однако их относительная сложность по сравнению с обычными валютами, вероятно, отпугнет большинство людей, за исключением тех, кто разбирается в технологиях.
Консолидация некоторых криптовалют за счет внедрения блокчейнов для транзакций c банками и правительствами также прогнозируется наблюдателями, в том числе основателем Binance Чангпэнг Чжао (CZ). Он предполагает, что одни добьются большего успеха, чем другие, но что в общем эта конкуренция будет стимулировать внедрение новых технологий и различных криптовалют в будущем — бесспорно. Однако, хотя криптовалюта никуда не денется, но скорее всего в будущем мы увидим значительное сокращение монет на рынке, потому что большинство активов просто станут неконкурентными. Приблизительно 1100 различных криптовалют вымерли за десять лет с момента запуска биткоина, и многие другие присоединятся к ним в течение следующих нескольких лет. Те, кто выживет, скорее всего, будут поддержаны деньгами финансовых гигантов, что открывает достаточно много интересных возможностей для развития рынка криптовалют вообщем. Стейблкоины, такие как Tether, которые поддерживаются реальными активами, такими как драгоценные металлы или деньги, также, вероятно, приведут к более широкому использованию криптовалюты для повседневных транзакций.
Криптовалюта, которая стремится стать частью основной финансовой системы, возможно, должна будет соответствовать весьма различающимся критериям. В первую очередь она должна быть математически сложной (чтобы избежать мошенничества и хакерских атак), но в то же время простой для понимания потребителями. Также невозможно будет отказать от главного преимущества криптовалют — децентрализованности, но с адекватными гарантиями и защитой потребителей. В то же время нужно попытаться сохранить анонимность пользователей, при этом не став каналом для уклонения от уплаты налогов, отмывания денег и других неправомерных действий. Поскольку это огромные критерии, которым необходимо соответствовать, возможно ли, что самая популярная криптовалюта за несколько лет может иметь атрибуты, которые находятся между строго регулируемыми фиатными валютами и сегодняшними криптовалютами? Хотя такая возможность выглядит маловероятной, нет никаких сомнений в том, что, будучи ведущей криптовалютой в настоящее время, успех (или его отсутствие) в решении стоящих перед биткоином проблем может определить судьбу других криптовалют в предстоящие годы.
Будущие инвестиции в криптовалюты
Еще одна тенденция, которую мы можем ожидать в пространстве криптовалют, заключается в том, что по мере того, как все больше людей узнают о криптоактивах, рыночные силы подталкивают инвесторов к активам с сохранением стоимости, таким как золото и биткоин, и в результате цены на криптоактивы растут, и все больше институциональных инвесторов будут вкладывать в них свои средства.
Институциональные инвесторы — это крупные организации, которые объединяют деньги для покупки инвестиционных активов, таких как акции, недвижимость и криптовалюта. Поскольку доходность инвестиций в другие активы будет продолжать снижаться, мы можем ожидать, что институциональные инвесторы будут переходить к активам, таким как криптовалюта, для получения прибыли от своих инвестиций. Трудно игнорировать то, что было самым эффективным классом активов за последнее десятилетие, как уже упоминалось, а также самым эффективным классом активов 2019 и первой половины 2020 года. В конце концов, работа инвестора — зарабатывать деньги!
Тем не менее, в прошлом крупные инвесторы более неохотно относились к криптовалюте из-за таких вещей, как закрытые ключи и фразы для восстановления. Тот факт, что вы можете потерять всю свою криптовалюту, если потеряете свой закрытый ключ и / или фразу для восстановления из-за хакеров или просто неправильного размещения важной информации, немного чужд и неудобен для инвесторов (и большинства людей), которые привыкли к учетным записям, которые застрахованы, и могут быть заморожены, если что-то пойдет не так.
Этот реальный страх решается профессиональными поставщиками услуг хранения криптовалюты, которые заботятся о вкладах своих клиентов так же, как и банк. Доверив криптовалюту кому-то другому, это противоречит одному из основных принципов криптовалюты (активов, которые вы контролируете), но ситуация иная для тех, у кого на кону миллиарды долларов и кто хочет первоклассное страхование и безопасность. Решения по хранению криптовалюты должны облегчить организациям участие в пространстве, что только еще больше узаконит криптовалюту. В опросе Fidelity Investments примерно каждый четвертый распределитель активов и менеджер сказал, что они уже имели доступ к цифровым активам. Почти половина считает, что цифровым активам будет место в их портфелях.
Стоит ли инвестировать в криптовалюты
Что ж, мы переходим к одному из самых интересных вопросов, стоит ли инвестировать в криптовалюты, если на данный момент в основном бытует мнение, что криптовалюты приживутся, как минимум как защитный актив.
Если вы подумываете об инвестировании в криптовалюту, лучше всего относиться к своим «инвестициям» так же, как и к любому другому высокому спекулятивному предприятию. Другими словами, осознайте, что вы рискуете потерять большую часть своих инвестиций, если не все их. Как указывалось ранее, криптовалюта не имеет внутренней стоимости, кроме той, которую покупатель готов за нее заплатить в определенный момент времени. Это делает его очень восприимчивым к резким колебаниям цен, что, в свою очередь, увеличивает риск убытков для инвестора. Биткоин, например, упал с 260 до 130 долларов за шесть часов 11 апреля 2013 года. Если вы не можете переварить такую волатильность, возможно вам подойдет другой рынок для инвестиций. Хотя мнения о достоинствах биткоина как инвестиции по-прежнему расходятся — сторонники указывают на его ограниченное предложение и растущее использование в качестве движущих сил, в то время как недоброжелатели видят в нем еще один спекулятивный пузырь — это одна из тех дискуссий, которую консервативный инвестор предпочел бы избегать.
На данный момент с уверенностью можно сказать одно, инвестиции на рынке криптовалют являются одними из самых рискованных, поэтому подходить к ним можно только имея специальный набор как технических навыков, таких как умение анализировать графики и тд., так и найти свой собственный психологический подход, чтобы не переживать лишний раз из-за каждого движения цены актива не по вашему плану.
Что касается будущего движения цены биткоина, то на данный момент у команды CryptoMaximum есть четко обоснованный план, почему биткоин будет двигаться в определенном направлении и каких значений он сможет достичь уже в ближайшее время. Живую идею этого плана можно посмотреть здесь.
Понятно, что с момента своего создания криптовалюта прошла очень долгий путь. Криптовалюта — будущее денег? На данный момент нет хрустального шара, но похоже, что он движется в этом направлении. Появление биткоина вызвало споры о его будущем и о будущем других криптовалют. Несмотря на относительно недавнее недоверие к биткоину из-за очень резкого падения, его успех с момента запуска в 2009 году вдохновил на создание альтернативных криптовалют, таких как Ethereum, Litecoin и Ripple. Криптовалюта, которая стремится стать частью основной финансовой системы, должна удовлетворять очень различающимся критериям. Хотя такая возможность кажется маловероятной, нет никаких сомнений в том, что успех или неудача биткоина в решении стоящих перед ним проблем могут определить судьбы других криптовалют в предстоящие годы.
На данный момент мы считаем, что криптовалюта стала слишком большой, чтобы исчезнуть. Хотя она может и не захватить мир, как полагают некоторые из ее самых ярых как сторонников, так и противников, цифровая валюта, определенно, сыграет свою роль в ближайшие годы. Будь то децентрализованные криптоактивы, централизованные цифровые валюты или и то, и другое. В любом случае, при определенном наборе знаний и умений, данный рынок предоставляет огромное количество возможностей для заработка и ими нужно пользоваться, пока есть такая возможность.
